Оборачиваемость дебиторской задолженности что это?

Как рассчитать коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности и для чего он нужен

Расчет дебиторской задолженности проводится с целью установления финансовой состоятельности компании. Для этого используют специальный коэффициент. Однако классическая формула, по которой работают бухгалтера, иногда в реальных условиях имеет погрешности.

Поэтому при применении данных коэффициентов следует знать о некоторых нюансах этого показателя.

Что из себя представляет коэффициент

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности является показателем того, как быстро способна компания отдавать долги. В результате проведения анализа оборотов по такого вида задолженности, можно определить показатель эффективности работы с тем или иным партнером.

То, с какой скоростью оборачиваются активы контрагента, будет влиять на:

• финансовую стабильность;
• способность платить по задолженностям разных категорий;
• наличие пути потенциального развития компании.

Чтобы получить сведения о реальном положении дел контрагента, следует рассчитать оборачиваемость по дебиторской задолженности. В формулу, по которой будет вычислен показатель, необходимо добавить то имущество, которое имеет непосредственное отношение к оборотам.

Что такое кэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности? myshared.ru

Задолженность дебиторов является неотъемлемой частью анализа деятельности предприятий и компаний. Ведь именно с помощью этого показателя становится возможным проведение финансовых расчетов. По своей сути долги по дебету включает в себя оборотные активы компании.

Стоит учитывать, что эти компоненты влияют на то, какой будет потенциальная прибыль организации. Для того, чтобы получить наиболее объективные показатели, следует проводить сравнительный анализ — проводят постоянные подсчеты и сравнивая разные цифры за определенные периоды.

Главным показателем в характеристике оборачиваемости задолженности по дебету следует считать продолжительность отсрочки по выплатам, которые может себе позволить предоставить клиентам компания.

Дебиторскую задолженность можно представить в виде нескольких компонентов:

1. Обязательства, которые взяли на себя покупатели и заказчики.
2. Задолженность в плане учредительных фондов.
3. Авансы, которые были выданы.

Эти показатели влияют на качество расчетов, а именно — их точность. Существует три вида кредитной политики, которую используют организации:

1. Агрессивная. Ее еще называют льготной.
2. Консервативная. Это более жесткая позиция, исходя из которой компании занимаются снижением рисков, которые возникают из-за выдачи займов. В таком случае проводится такая стратегия, как увеличение выгоды, но не за счет объемов продукта, который был реализован.
3. Умеренная. Данная схема позволяет выбирать наиболее оптимальные пути предоставления кредитов. Поэтому с ее помощью можно избежать кредитных потерь, которые возникают на основе рисков.

Наиболее выгодным способом ведения оборота является умеренная кредитная политика.

Какой формулой руководствуются при расчетах

В большинстве случаев бухгалтеры и финансисты используют классическую для такого расчета формулу. Ее можно найти в стандартных пособиях, которые касаются финансового анализа. Стоит отметить, что в нее входят такие показатели:

• ОДЗ — это значение, которое отражает то количество дней по обороту дебиторской задолженности, которые были взяты для анализа;
• ДЗн и ДЗк — это размер долга на момент начала и конца отчетного периода;
• В — полученная выручка;
• КД — сколько дней в выбранном периоде.

Стоит отметить, что все данные, которые связаны с суммами денег, следует указывать исключительно в рублях. Сама же формула расчета выглядит как: ОДЗ=((ДЗначало : 2 +ДЗконец : 2) : В) КД.  Проводя анализ по этому алгоритму, можно получить неточности.

Это связано как с несовершенством формулы, так и с возможными ошибками, которые возникают в ходе вычислений. Наиболее частым недочетом, который случается из-за невнимательности является применение в формуле чистой выручки. Это показатель берут из бухгалтерских документов о прибыли и убытках.

Из-за разницы показателей, оборотный период получится менее эффективным, чем реальная цифра. Особенно такие расчеты влияют на анализ оборота компаний, которые работают по большей части с акцизами. В таком положении дел подсчитать эффективность работы организации становится сложно.

Трудности возникают даже в тех ситуациях, когда значение по выручке было выбрано правильно. Оборот по дебиторской задолженности все равно может быть далеким от реальных показателей в организации. Такое явление имеет свои объяснения. причина подобного искажения — в системе оборота.

Что такое оборачиваемость дебиторской задолженности, расскажет это видео:

Когда компания поставляет товар другой организации, этот процесс уже автоматически включен в выручку. Однако на практике отгруженный товар может быть не оплачен на момент произведения вычислений. Поэтому объективной картины положения дел в компании создать не получится.

За счет отгруженного товара дебиторка растет и увеличивает обороты. Эту схему применяют развивающиеся компании с агрессивной политикой. Посредством отсрочек по платежам растут показатели объемов проданной продукции. Но фактически возрастает количество неоплаченных платежей.

Чтобы избежать подобной оплошности, следует использовать в формуле значения, которые касаются поступивших финансовых средств за отгруженный товар. А вот сам объем поставок учитывать не стоит.

То, каким в итоге получится коэффициент оборачиваемости напрямую зависит от нескольких факторов:

• в какой сфере работает производство, его тип;
• скорость и уровень работы организации;
• каким является рабочий цикл;
• профессионализм сотрудников.

Для разных направлений деятельности идеальный показатель будет разным, хотя и существуют общепринятые рамки значений. В большинстве случаев хорошим и стабильным финансовым положением считается коэффициент, который равен единице или превышает ее.

Перед тем, как открыть новое направление в работе организации также стоит проанализировать бизнес на предмет оборотности. Это позволит не только получить кредит на деятельность, но и понять, как быстро вернутся долги по дебиторским ссудам.

Как рассчитать коэффициент?

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности позволяет узнать скорость продаж, проанализировать рентабельность товаров.

Изменения величины коэффициента

Коэффициент может колебаться — в меньшую или большую сторону. При этом особое влияние на него оказывают решения руководства по поводу кредиторской политики компании. Рост показателей — это знак того, что дебиторская задолженность имеет высокую скорость ликвидации.

Таким образом получается, что займы возвращаются в полном объеме и в установленный период времени. Помочь наладить систему, которая позволить выстроить подобные показатели может только грамотное регулирование со стороны компании.

И первое, что необходимо сделать — разработать четкую и жесткую систему, согласно которой будут проводиться взыскания. Далее нужно наладить работу внутри компании. Проведение повышения профессионализма управляющих и менеджеров помогут увеличить показатель.

Второй вариант показателя оборотности — это его падение. Данная ситуация возможна в результате того, что количество отгруженного товара превышает оплаченный. Такое явление нередко становится показателем того, что продукция компании:

• имеет низкий уровень спроса;
• соотношение цены и качества не релевантно;
• в условиях рынка не может конкурировать с другими аналогичными товарами.

Что такое ДЗ, смотрите в этом видео:

С другой стороны, нарушение в работе с контрагентами также приводит к тому, что долги не возвращаются. Мягкая политика, неграмотное ведение бизнеса становятся основой снижения коэффициента.

В случае, когда компания занимается расширением своих границ сбыта, может наблюдаться падение коэффициента. Тогда необходимо восстановить баланс путем наращивания оборотного капитала.

Заключение

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности помогает руководству компании понимать, с какими организациями можно сотрудничать и регулировать собственный бизнес. Ведь благодаря этому показателю можно с легкостью определить, когда у предприятия есть просроченные дебиторские долги, а когда нет. Это повлияет на эффективность и выгодность заключенной сделки.

Не нашли ответа на свой вопрос? Узнайте, как решить именно Вашу проблему — позвоните прямо сейчас:

+7 (499) 450-27-46 (Москва)

+7 (812) 317-55-21 (Санкт-Петербург)

Это быстро и бесплатно!

Источник: https://PravoZa.ru/dolgi/debitorskaya-i-kreditorskaya/koe-ffitsient-oborachivaemosti-debitorskoj-zadolzhennosti.html

Оборачиваемость дебиторской задолженности

Формула расчета оборачиваемости дебиторской задолженности из учебников по финансовому анализу имеет недостатки, к тому же на практике финансисты делают ошибки при ее применении. Предлагаем скорректированную методику расчета.

Для расчета обычно применяют стандартную формулу коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности, описанную в большинстве учебников по финансовому анализу:

ОДЗ = ((ДЗн : 2 + ДЗк : 2) : В) КД

где:

• ОДЗ – период оборота дебиторски в днях;
• ДЗн и ДЗк – ее размер, соответственно, на начало и конец периода в рублях;
• В – выручка в рублях;
• КД – количество дней в периоде.

Эта формула имеет недостатки, к тому же на практике финансисты делают ошибки при ее применении. Самая распространенная – использование показателя «чистая выручка» из отчета о прибылях и убытках, то есть выручки за вычетом косвенных налогов (НДС и акцизов). Поскольку дебиторка содержит в себе косвенные налоги, возникает проблема несопоставимости показателей. Тогда рассчитанный период ее оборота выглядит хуже, чем на самом деле, особенно если компания – плательщик акцизов, что мешает эффективному управлению дебиторской задолженностью.

Но даже при подстановке в качестве выручки правильного значения данный показатель может значительно искажаться. Дело в том, что выручка от реализации продукции, как правило, определяется «по отгрузке», а уменьшение оборачиваемости происходит в момент поступления денежных средств.

Отгрузка продукции влечет рост дебиторки и одновременно улучшает обороты. При этом реального сокращения периода оборота может не происходить, поскольку плата за отгруженный товар не поступает. Проблема характерна для компаний, агрессивно наращивающих объемы продаж за счет увеличения клиентам отсрочек платежа.

Рассмотрим далее пример расчета.

Пример расчета периода оборота

В течение трех месяцев (январь–март) компания наращивает продажи, при этом поступление денег за отгруженную продукцию каждый месяц снижается (см. таблицу) и дебиторка нарастает лавинообразно.

В строке 4 рассчитан период оборота по указанной выше формуле. Несмотря на снижение объема платежей за отгруженную продукцию при одновременном росте отгрузок, ситуация представляется в позитивном ключе. Так, в марте значение составило 23 дня, то есть теоретически дебиторка, сформировавшаяся в марте, будет погашена в указанные сроки.

В реальности же на конец марта она значительно превышает объем поступления средств, и если тенденция сохранится, для погашения потребуется более двух месяцев (при условии равномерности отгрузок в течение марта). То есть показатель оборачиваемости, рассчитанный на основе выручки «по отгрузке», в данном случае не дает объективной информации.

Даже когда покупатели вовсе перестанут платить за продукцию, этот показатель может выглядеть приемлемым, пока компания не прекратит отгрузку. В этом и состоит ключевой недостаток традиционного подхода.

Таблица. Сравнение показателей оборачиваемости

п/п	Показатель	2016 год	2017 год
На конец года	январь	февраль	март
1	Дебиторская задолженность на конец периода, тыс. руб.	1100	900	1050	2650
2	Выручка от продаж («по отгрузке»), тыс. руб.	900	1100	2500
3	Поступление денежных средств за отгруженную продукцию, тыс. руб.	1100	950	900
4	Период оборота, в днях (с использованием выручки «по отгрузке»)	34	25	23
5	Период оборота дебиторки, дней (поступление средств за отгруженную продукцию)	28	29	64

Период оборота должен показывать, за какое время отгруженный товар будет полностью оплачен. Однако расчет вышеописанным способом, скорее, отражает соотношение между дебиторкой и стоимостью отгруженной продукции. И достаточно точным показатель оборачиваемости становится лишь при равномерности отгрузок и платежей в течение длительного времени.

Неточностей можно избежать, если вместо выручки «по отгрузке» подставить в формулу расчета коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности объем поступивших денежных средств за поставленную продукцию. Тогда финансовый директор может точнее спрогнозировать денежный поток и долг на предстоящие периоды, даже с учетом сезонных колебаний (см. также модель прогнозирования денежных потоков в Excel). А значит, компания сможет корректно оценить свою потребность в кредитах либо возможность их погашения, рассчитать расходы на заемное финансирование и повысить качество планирования.

Результаты расчетов с использованием показателя «Поступление средств за отгруженную продукцию» показаны в строке 5 таблицы. Если сравнить их с данными строки 4, то различия очевидны. В большинстве случаев оборачиваемость дебиторской задолженности, рассчитанная «по поступлению денежных средств», дает значительно более точные результаты.

При этом стоит отметить, что использование данной методики будет особенно полезным для компаний, спрос на товар которых подвержен существенным сезонным колебаниям, а также организациям, агрессивно наращивающим объемы продаж.

Кроме того, она позволяет более точно анализировать эффективность работы с долгами в разрезе отдельных клиентов, каналов или рынков сбыта.

Формула расчета оборачиваемости дебиторской задолженности в днях

Более распространенный на практике и понятный вариант – период погашения долга в днях.

ОДЗ в днях = (ДЗс х 365) / В

где ОДЗ – оборачиваемость дебиторской задолженности в днях;

ДЗс – средняя задолженность;

В – выручка.

Этот коэффициент покажет, сколько в среднем длится дебиторская задолженность в днях. Чем меньше коэффициент, тем лучше для компании-поставщика. Показатель целесообразно сопоставлять со средним периодом отсрочки платежа для покупателей.

Допустим, полученное значение равно 60 дням, а в соответствии с деловой практикой компании отсрочка платежа предоставляется клиентам на 30 дней. Следовательно, контрагенты систематически нарушают сроки оплаты. В итоге средства организации отвлекаются из оборота.

Такая компания нуждается в срочной корректировке кредитной политики и оптимизации бизнес-процессов взаимодействия с покупателями.

Средний период погашения дебиторки

Финансовому директору также стоит не реже раза в неделю анализировать средний период погашения дебиторской задолженности. Это позволит убедиться,что кредитование и взыскание долгов осуществляются надлежащим образом. Скорость, с которой компания может получать платежи клиентов по остаткам задолженности, является критически важной для сокращения потребности в деньгах.

Очень короткий период взыскания дебиторки указывает на то, что функции кредитования и взыскания в компании работают очень хорошо в плане избежания потенциально проблемных клиентов и получения просроченных платежей. Этот показатель особенно полезен, когда сравнивается со стандартным сроком кредита, предоставленного покупателям. Например, если средний период погашения составляет 60 дней, а срок кредита 30 дней, то покупатели слишком затягивают оплату счетов. Признаком хорошей работы является ситуация, когда средний период погашения всего на несколько дней превышает стандартный срок кредита.

Период погашения дебиторской задолженности формула

Период погашения дебиторской задолженности  = Средняя дебиторская задолженность / (Годовые продажи / 365)

Рассмотрим пример. Финансовый директор Flexo Paneling Company, производитель модульного офисного оборудования, хочет определить период погашения дебиторской задолженности. В отчетном периоде в июне входящий остаток дебиторской задолженности составил $318 000, и исходящий — $383 000. Продажи за май и июнь составили в сумме $625 000.

Исходя из этих данных, финансовый директор рассчитывает средний срок погашения следующим образом:

Заметьте, что финансовый директор получил объем годовых продаж в знаменателе, умножив двухмесячный период продаж в мае-июне на шесть. Учитывая, что компания имеет установленный период оплаты 30 дней после выставления счета, период получения дебиторской задолженности в 34,1 дня выглядит приемлемым.

Как управлять оборачиваемостью дебиторской задолженности

Изначально важно заранее продумать, каким именно клиентам компания предоставляет отсрочку платежа (как понять, верить ли покупателю, который просит отсрочку платежа). Логично делать это для давних и надежных клиентов. Это позволит избежать возникновения просроченной дебиторки.

Отсрочка платежа должна быть обязательно юридически оформлена. В договоре необходимо указать лиц, уполномоченных составлять такой договор, ответственность сторон, сроки расчета по поставкам, штрафы, пени. Этот документ станет основой для работы по управлению дебиторкой.

Важная задача при управлении оборачиваемостью — анализ дебиторки. Разбивку можно сделать:

• по клиентам (ключевые, имиджевые, новые, потенциальные);
• по регионам (в месте присутствия офиса, работа через представителей, потенциально интересующие регионы);
• по менеджерам (менеджеры, ведущие ключевых клиентов; привлекающие новых партнеров; продвигающие новые продукты и т. д.);
• по допустимым долгам (сроки выставляются в зависимости от условий рынка и возможностей предприятия).

В рамках работы с оборачиваемостью дебиторской задолженности и анализа коэффициента оборачиваемости, компания может предложить своим пунктуальным партнерам дополнительные бонусы и скидки. Если контрагент рассчитался вовремя, в следующий раз он может заказать больший объем товара, получить скидку на определенные ассортиментные группы, другие бонусы. Такой пример покажет другим контрагентам, что платить вовремя — это выгодно. Подобный подход позитивно влияет на финансовую дисциплину и партнерские отношения.

ВИДЕО: Как организовать оперативный контроль дебиторки

Дмитрий Гинкулов, заместитель генерального директора по экономике и финансам компании «Артпласт» рассказывает на видео, как организвать оперативный контроль дебиторки.

Используйте пошаговые руководства:

Источник: https://www.fd.ru/articles/39161-raschet-oborachivaemosti-debitorskoy-zadoljennosti

Оборачиваемость дебиторской задолженности. Формула по балансу. Пример расчета для ОАО «Полюс золото»

Разберем оборачиваемость дебиторской задолженности. В английском варианте он называется (в стандартах международной финансовой отчетности) – Receivable turnover. Данный коэффициент относится к группе показателей «Деловой активности» (Оборачиваемости). Показатели оборачиваемости отражает интенсивность (скорость оборота) использования активов или обязательств. Они определяют, как предприятие активно и эффективно ведет свою деятельность. Отсюда название у группы – «Деловая активность».

Дебиторская задолженность

Дебиторская задолженность – денежные обязательства предприятий и физических лиц нашему предприятию. К примеру, мы оказали услугу, отгрузили товары,  а деньги еще нам в кассу не поступили.  Дебиторская задолженность сопровождается косвенными потерями в доходах предприятия. Объясняется это тем, что живые деньги у нашего предприятия от оказанных услуг и отгруженных товаров еще не появились и не могут быть направлены в оборот.

Помимо дебиторской задолженности, которую можно получить существует еще задолженность, которую получить нельзя. Возникает она из-за:

• ликвидации должника,
• банкротства должника.

Именно поэтому, когда предприятие дает деньги (кредитует) другим предприятиям у него возникает кредитный риск (риск не возврата дебиторской задолженности). Чтобы его уменьшить, необходимо оценивать финансовую устойчивость и ликвидность нашего контрагента.

Оборачиваемость дебиторской задолженности. Экономический смысл

Оборачиваемость дебиторской задолженности (аналог англ.: RT, RTR, Receivable turnover, Receivables turnover ratio)– коэффициент характеризующий эффективность взаимодействия между предприятием и контрагентами. Коэффициент показывает скорость превращения товаров или услуг компании в денежные средства (активы).

Управление дебиторской задолженностью

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности дает представление об изменении дебиторской задолженности в положительную или в отрицательную сторону. Основная функция управления дебиторской задолженностью сводится к увеличению коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности. Это можно достичь двумя способами:

• Увеличивать выручку от продаж,
• Уменьшать дебиторскую задолженность за период.

Для этого можно на раннем этапе выдачи кредита другим предприятиям проверить и оценить их на финансовую устойчивость. Следует выделить три типа кредитной политики предприятия: консервативная, умеренная, агрессивная. При консервативной политике предприятие стремится, как можно более жестко контролировать свои кредиты с целью минимизации кредитного риска. При умеренной политике предприятие берет на себя средний кредитный риск. А при агрессивной политике предприятие берет на себя большие кредитные риски.

Где используется коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности?

Данный коэффициент используется для определения путей повышения прибыльности (рентабельности) предприятия. Основные пользователи показателя  ­– генеральный директор, коммерческий директор, руководитель отдела продаж и менеджеры по продажам, финансовый директор и финансовый менеджер, служба безопасности, юридическая служба.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности. Формула по балансу

Формула расчета коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности выглядит следующим образом:

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности = Выручка от продаж/Средняя сумма дебиторской задолженности

Не забывайте, что в знаменателе стоит средняя сумма, что означает, что мы должны взять дебиторскую задолженность на начало периода сложить с ее значением на конец и разделить на 2. Формула расчета коэффициента по РСБУ выглядит следующим образом:

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности = стр.2110/(стр.1230нп.+стр.1230кп.)*0,5

Нп. – значение строки 1230 на начало период.
Кп. – значение строки 1230 на конец периода.

Отчетный период может быть не год, а, к примеру, месяц, квартал. По старой форме бухгалтерского баланса (до 2011 года) формула расчета коэффициента равна:

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности = стр.10/(стр.230+стр.240)*0,5

Период оборота дебиторской задолженности

Наряду с коэффициентом оборачиваемости дебиторской задолженности используется показатель период оборота дебиторской задолженности. Он отражает количество дней необходимых для превращения дебиторской задолженности в денежную массу. Формула расчета периода оборота дебиторской задолженности следующая:

Период оборота дебиторской задолженности = 360/Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

Вместо 360 можно использовать 365. Экономический смысл данного показателя заключается в определении среднего количества дней в течение, которого деньги от контрагентов предприятия поступают на его расчетный счет.

Расчет коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности на примере ОАО «Полюс золото»

Рассмотрим расчет коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности  для ОАО «Полюс золото», которое является крупнейшим предприятием горнодобывающей отрасли.

Расчет коэффициента дебиторской задолженности для ОАО “Полюс Золото”. Баланс

Расчет коэффициента дебиторской задолженности для ОАО “Полюс Золото”. Отчет о прибылях и убытках

Для расчета коэффициента нам понадобится финансовая отчетность, которая берется с официального сайта компании. В расчете коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности используется Выручка (стр.2110). Как мы видим из баланса за все 4 квартала, выручка не считалась или была равна 0.

Скажу, что я специально взял для примера этот баланс, чтобы вам показать, что не всегда бывает возможность рассчитать коэффициент и что бывает, что коэффициент равен 0. Более подробно про показатели оборачиваемости читайте в статье: Коэффициент оборачиваемости оборотных средств (активов).

Расчет на примере ОАО «Ростелеком»

Нормативное значение оборачиваемости дебиторской задолженности

Определенного нормативного значения у коэффициента нет. Чем больше коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности тем, соответственно, выше скорость оборота денег между нашим предприятием и получателями наших товаров и услуг (нашими контрагентами).

При снижении значении данного коэффициента можно сделать вывод, что наши партнеры начинают задерживать с оплатой наших товаров/услуг. Для лучшего анализа оборачиваемости дебиторской задолженности полезно рассчитать его значение по отрасли в среднем, а также для предприятия лидера по этому коэффициенту.

Так появятся ориентиры значений по данному коэффициенту.

Резюме

Оборачиваемость дебиторской задолженности, важный финансовый показатель, определяющий эффективность работы нашего предприятия с контрагентами (партнерами). Используется данный коэффициент для анализа генеральным директором, финансовым и коммерческим директором, руководителем отдела продаж, а также менеджерами по продажам и финансовыми менеджерами.

Увеличение значения коэффициента говорит о том, что у нас увеличились объемы продаж или снизилась дебиторская задолженность. Коэффициент напрямую связан с финансовой устойчивостью предприятия и его ликвидностью: чем значение выше, тем, соответственно, финансовая устойчивость и ликвидность лучше.

Объясняется это тем, что мы быстрее получаем деньги за свои товары/услуги и быстрее включаем их как в производственный оборот, так и для погашения своих долгов.

 Жданов Василий Юрьевич, к.э.н.

Источник: https://finzz.ru/oborachivaemost-debitorskoj-zadolzhennosti.html

Оборачиваемость дебиторской задолженности: формула

Одним из важнейших расчетных показателей финансовой стабильности предприятия является оборачиваемость дебиторской задолженности (ДЗ), отражающая скорость превращения задолженности контрагентов-дебиторов в денежные средства. Узнаем, как ДЗ влияет на развитие компании, и какими способами управляют ею.

Понятие дебиторской задолженности

Все фирмы учитывают ДЗ, так как нельзя обойтись без этого актива. Он возникает из-за взаимного интереса компании, предлагающей свои услуги/товары и потребителя этих товаров – предприятий и частных лиц.

Заключаемые между ними соглашения часто становятся обоюдовыгодными: производитель находит рынки сбыта, поставляя товары по договоренности без предварительной оплаты, с последующей рассрочкой платежей, а покупателю предоставляется право пользования приобретенным продуктом без оплаты определенное время.

Так возникает ДЗ, размер которой определяется денежным эквивалентом будущих поступлений. В балансе этот актив отражается в стр. 1230.

Кроме того, в ДЗ включаются и авансы предприятиям-поставщикам за приобретаемые впоследствии товары. Сделки с отложенными платежами всегда связаны с серьезными рисками, а потому весьма тщательно контролируются.

Оборачиваемость дебиторской задолженности

Поскольку ДЗ отвлекает средства из оборота компании, то экономиста не может не волновать скорость ее преобразования в деньги. Именно этот показатель называется оборачиваемостью дебиторской задолженности и позволяет определить число оборотов возникновения ДЗ и ее погашения в исследуемом периоде, а также рассчитать длину отрезка времени, требующегося для возврата средств за проданные продукты. Исчисляют ее в днях и разах.

Оборачиваемость дебиторской задолженности служит индикатором эффективности работы с контрагентами в вопросах взыскания образовавшейся ДЗ. Рассмотрим алгоритм расчета оборачиваемости ДЗ в разах. Он устанавливает число раз возникновения задолженности и ее погашения поступлением платежей от дебиторов за анализируемый период.

В расчетах используют коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности. Его находят делением суммы выручки (дохода) на размер средней ДЗ по формуле:

• КобДЗ = В/ДЗ ср/ 100, где В – выручка, а ДЗ ср – средняя ДЗ, точнее средний остаток задолженности, значение которого исчисляют по сведениям из финансовой отчетности компании по формуле:
• ДЗср = (ДЗнач + ДЗкон)/2, т. е. сумму сальдо ДЗ на начало и конец исследуемого отрезка времени делят надвое.

Исходными данными для расчета являются баланс и Отчет о прибылях и убытках: информацию о размере доходов в стр. 2110 Отчета, а о наличии ДЗ – в стр. 1230 баланса.

Итак, коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности показывает число образований ДЗ и получений оплаты в размере средней ДЗ за год.

Нормативное значение

Для коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности четких нормативов не установлено. Несмотря на это, аналитики ориентируются на оптимальную величину коэффициента, характеризующую нормальный уровень ликвидности предприятия, равную 1. При коэффициенте свыше 1 можно судить о выполнении дебиторами обязательств, а при его росте – с уверенностью утверждать об увеличении темпов погашения долгов дебиторами.

Оборачиваемость дебиторской задолженности в днях: формула

Кроме того, оборачиваемость дебиторской задолженности рассчитывается в днях и указывает на число дней, требуемых для возврата ДЗ. Вычисляется она делением числа дней в анализируемом периоде на коэффициент оборачиваемости ДЗ в разах:

• ОД = Дп/КобДЗ, где Дп – длительность исследуемого периода в днях.

Расчет оборачиваемости дебиторской задолженности будет неполным, если не установлен период оборачиваемости дебиторской задолженности, т.е. количество времени, необходимого для погашения долга.

Период оборачиваемости дебиторской задолженности вычисляют по формуле:

• Подз = 365 / Кодз. Число дней в формуле должно соответствовать их количеству в исследуемом периоде, например, за год 365 дней, за квартал 91 и т.п.

Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности

Оборачиваемость дебиторской задолженности – показатель, раскрывающий степень эффективности использования производственных ресурсов, а его колебания являются своеобразным индикатором состояния дел на предприятии: благополучны они или пора принимать меры по оздоровлению состояния фирмы и взысканию долгов.

Уменьшающийся срок оборачиваемости дебиторской задолженности ведет к росту КобДЗ, что говорит о погашении ДЗ потребителями и грамотном контролировании экономической ситуации в компании.

Некоторое снижение КобДЗ свидетельствует о недостаточности оборотных фондов и должно стимулировать предприятие на активизацию работы по взысканию ДЗ. Значительное же уменьшение показателя является сигналом о негативных проявлениях, например, таких как спад объемов продаж, проблемы сбыта и др.

Оно побуждает компанию к выявлению резервов оборотных фондов, усилению деятельности по взысканию ДЗ, проведению мероприятий по ускорению ее оборачиваемости.

Ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности

Каждая компания проводит собственную политику по снижению ДЗ, контролируя ее оборачиваемость и решая задачи по ускорению этого показателя на разных стадиях производства. Например, при прогнозировании объема запасов фирмы:

• Внедряют экономически обоснованные нормативы ТМЦ;
• Расширяют складские хозяйства, открывая оптовую торговлю;
• Применяют средства малой механизации и автоматизации методов погрузки-разгрузки на складах.

Для стадии производства актуальны такие пути ускорения оборачиваемости ДЗ:

• Использование оптимальных конструктивных решений;
• Внедрение оптимизации производственного процесса;
• Экономия использования всех видов ресурсов;
• Повышение доли выпускаемого продукта, пользующегося особенно высоким спросом.

Для стадии обращения характерны:

• Усовершенствование расчетных операций;
• Повышение объемов продаж;
• Четкая работа персонала складского хозяйства по отгрузке и подборке материалов в соответствии с соглашениями.

Комплекс перечисленных мер создает ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности. Приводит он к снижению ДЗ, а, следовательно, к стабилизации положения дел в компании.

Источник: https://spmag.ru/articles/oborachivaemost-debitorskoy-zadolzhennosti-formula

Что это и как она возникает

В каждом предприятии учитывают этот актив, поскольку обойтись без него невозможно. Любая производственная деятельность требует развития, и зачастую дебиторская задолженность появляется из-за обоюдного интереса покупателя и продавца: компании, которая произвела продукт необходимо его реализовать, а другой фирме он нужен, но в этот момент  у нее нет свободных денег.

Договорившись между собой, эти предприятия заключают взаимовыгодное соглашение: производителю необходимо передать произведенный продукт, отсрочив его оплату, и использовать ситуацию в целях продвижения товара, а покупатель имеет возможность временно пользоваться приобретенным, но пока неоплаченным продуктом.

Таким образом, возникшая в компании-производителе дебиторская задолженность является стоимостным выражением будущих поступлений денежных средств, либо товаров, если договором предусматривается, например, натуральный обмен.

В любом случае дебиторская задолженность рассматривается как актив баланса и находится во втором его разделе, занимая строку 1230.

В состав дебиторской задолженности входят и авансовые платежи фирмам-поставщикам за приобретаемые в будущем товары/услуги. Напомним, что подобные  сделки в обязательном порядке оформляются заключением соответствующих договоров, в которых оговариваются все детали: сроки, условия и порядок поставок, оплаты, а также форс-мажорные обстоятельства, поскольку отсроченные платежи всегда связаны с финансовыми рисками.

Влияние на жизнедеятельность компании

Так как задолженность образуют средства, вынужденно отвлекаемые из хозяйственного оборота компании, то необходимо контролировать ее динамику, обеспечивая выполнение обязательств и своевременно взыскивая долги. Разобравшись, что представляет собой дебиторская задолженность, рассмотрим ее влияние на деятельность компании с точки зрения экономиста.

Каждая фирма ведет учет доходов и затрат. Это важно и для крупных холдингов, лидирующих в различных отраслях, и для предпринимателей, ведущих свой небольшой бизнес. Всем приходится анализировать полученные итоги, и только посредством грамотного экономического анализа можно увидеть, как развивается фирма, на какие источники опирается и с какой эффективностью использует имущество.

Одним из показателей стабильности компании является оборачиваемость дебиторской задолженности, демонстрирующая скорость погашения ДЗ покупателями, т.е. определяющая количество времени, которое потребуется для возврата денежных средств за реализованный товар.

Показатель оборачиваемости позиционирует эффективность работы с покупателями, заказчиками и потребителями в части взыскания возникшей в производственной деятельности задолженности. Он расчетным путем устанавливает, сколько раз за год компания получила от покупателей оплату, равную размеру среднего остатка неоплаченных долгов.

Для анализа фактически сложившейся ситуации используют показатель – коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (ДЗ): формула

Рассчитывают значение коэффициента так:

Кодз в разах = В / СО дз /100%,

где В – выручка,

СО дз – средний остаток ДЗ, который вычисляется по итоговым данным финансовой отчетности: сумму остатков задолженности по балансу на начало и конец анализируемого периода делят на 2:

СОдз = (ДЗнп + ДЗкп)/2,

где ДЗнп – задолженность дебиторов на начало отчетного периода,

ДЗкп – задолженность дебиторов на конец периода.

Исходными данными для вычислений являются бухгалтерский баланс и форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках». Сумма выручки указывается в строке 2110 Отчета, а информация о наличии задолженности дебиторов – в строке 1230 баланса предприятия.

Расчет оборачиваемости в днях

Кроме расчета коэффициента, для экономиста представляет интерес показатель периода оборачиваемости ДЗ. С его помощью определяют количество времени, которое необходимо для погашения долга и поступления средств на счета фирмы. Оборачиваемость ДЗ в днях вычисляют по формуле:

Подз = 360 / Кодз.

Иногда экономисты применяют годовое значение не 360, а 365 дней. Число дней в формуле соответствует количеству дней в анализируемом периоде, и, чем точнее эта величина, тем точнее вычисляют результат.

Пример расчета:

Представлена информация компании по ДЗ и полученной выручке в поквартальной разбивке за 2015 – 2016 гг.

Показатель	4-й квартал 2019	1-й квартал 2019	2-й квартал 2019	3-й квартал 2019
ДЗ в руб.	560 230	489 200	639 700	399 650
Выручка в руб.	29 653 100	28 986 200	35 750 350	43 860 000
Число дней	92	91	91	92

Рассчитаем среднюю задолженность отдельно по каждому кварталу и проанализируем динамику показателя:

СОдз 1 кв.2016 = (ДЗ4кв 2015 + ДЗ1 кв 2019) / 2 = (560 230 + 489 200) / 2 = 524 715 руб.

СОдз 2 кв.2016 = (ДЗ1кв 2016 + ДЗ2 кв 2019) / 2 = (489 200 + 639 700) / 2 = 564 450 руб.

СОдз 2 кв.2016 = (ДЗ2кв 2016 + ДЗ3 кв 2019) / 2 = (639 700 + 399 650) / 2 = 519 675 руб.

На базе произведенных вычислений определим коэффициент оборачиваемости ДЗ по формуле Кодз в разах = В / СОдз;

Кодз 1 кв.2016  = В1 кв.2016 / = В / СОдз 1 кв.2016 = 28 986 200 / 524 715 = 0,55

Кодз 2 кв.2016  = В1 кв.2016 / = В / СОдз 2 кв.2016 = 35 750 350 / 564 450 = 0,63

Кодз 3 кв.2016  = В1 кв.2016 / = В / СОдз 3 кв.2016 = 43 860 000 / 519 675 = 0,84

Полученные результаты – три коэффициента (0,55, 0,63 и 0,84) диагностируют состояние предприятия, как весьма стабильное: оборачиваемость ДЗ растет.

Учитывая, что абсолютные величины этого показателя остаются на одном уровне (не растут), а выручка заметно увеличивается, можно судить о повышении эффективности деятельности фирмы за счет роста объема продаж. Это свидетельствует о грамотной политике контроля сбора задолженности и недопущения возникновения безнадежных долгов.

Далее, рассмотрим, как рассчитать период оборачиваемости ДЗ:

Подз = 360 / Кодз

Поскольку в нашем примере указаны квартальные итоговые данные, то использовать в формуле мы будем количество дней, соответствующее каждому анализируемому кварталу.

Подз 1 кв 2019 = 91 / Кодз 1 кв.2016 = 91 / 0,55 = 165 дней

Подз 2 кв 2019 = 91/ Кодз 2 кв.2016 = 91 / 0,63 = 144 дня

Подз 3 кв 2019 = 92 / Кодз 3 кв.2016 = 92 / 0,84 = 109 дней

Выводы: анализируя полученные результаты, можно отметить, что покупательская способность контрагентов компании возросла – в 1-м квартале ДЗ погашалась в течение 165 дней, во 2-м – 144 дня, а в 3-м – 109 дней, т. е. тенденция к увеличению оборачиваемости задолженности дебиторов налицо.

В нашем примере движение коэффициента (0,84) к единице доказывает весьма неплохие перспективы развития фирмы.

О чем говорит показатель

Позиционируя эффективность использования ресурсов производства, этот показатель зависит от специфики и продолжительности производственного цикла, вида деятельности компании и даже квалификации персонала. Колебания коэффициента подскажут грамотному экономисту, когда положение дел на предприятии благоприятно, а когда следует задуматься и принять необходимые меры.

Так, рост коэффициента говорит о:

• своевременности расчетов клиентов за реализованные товары/услуги;
• правильной политике руководства в части контроля выполнения обязательств контрагентами.

Ускорение оборачиваемости для многих компаний является основной задачей, однако излишняя жесткость в условиях сегодняшней рыночной конкуренции может привести к потере клиентов и, как следствие, снижению объемов продаж. Зачастую руководителю компании приходится балансировать, заключая соглашения на поставки товаров с предоставлением отсрочек платежей, поскольку излишне мягкая  политика приведет неоправданному росту ДЗ, дефициту оборотных средств и образованию безнадежных долгов.

Небольшое снижение коэффициента будет свидетельствовать о нехватке оборотного капитала и должно активизировать администрацию на принятие необходимых мер, например, усилению работы по взысканию задолженности.

Существенное снижение  коэффициента сигнализирует о:

• падении объемов реализации;
• сбытовых проблемах – потере рынков, клиентов;
• возможном недостатке оборотных средств и др.

Оно должно побудить предприятие к увеличению (высвобождению) оборотных активов, усилению работы по взысканию ДЗ, пересмотру планов выпуска продукции, разработке новых направлений работы, а при явном недостатке собственных средств – обращению к заемным средствам.

Итак, коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности является показателем деловой активности компании. Находят его, осуществляя расчет по балансу и форме № 2. Колебания показателя в разных отчетных периодах говорят о фактическом состоянии предприятия, грамотном или недостаточном взаимодействии с контрагентами, стимулируют поиск путей устранения негативных явлений и разработке мероприятий по их ликвидации.

Внимание!

• В связи с частыми изменениями в законодательстве информация порой устаревает быстрее, чем мы успеваем ее обновлять на сайте.
• Все случаи очень индивидуальны и зависят от множества факторов. Базовая информация не гарантирует решение именно Ваших проблем.

Поэтому для вас круглосуточно работают БЕСПЛАТНЫЕ эксперты-консультанты!

ЗАЯВКИ И ЗВОНКИ ПРИНИМАЮТСЯ КРУГЛОСУТОЧНО и БЕЗ ВЫХОДНЫХ ДНЕЙ.

Как узнать, есть ли задолженность по кредитам? Отмена судебного приказа о взыскании задолженности по кредиту (образец)

Источник: http://ipopen.ru/zadolzhennost/oborachivaemost-debitorskoj-zadolzhennosti.html

Оборачиваемость дебиторской задолженности (формула)

Оборачиваемость дебиторской задолженности указывает на то, за какой срок погашается задолженность покупателей за поставленный товар. Этот показатель среди прочих характеризует финансовую устойчивость компании.

Для чего рассчитывают коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности?

Период оборота дебиторской задолженности определяется как отношение «дебиторки» к выручке

Как без погрешностей определить период погашения дебиторской задолженности?

Как произвести анализ оборачиваемости дебиторской задолженности?

Итоги

Для чего рассчитывают коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности?

Показатель оборачиваемости дебиторской задолженности используется для проведения финансового анализа устойчивости компании в рыночной конкурентной среде. Рассчитанный коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности покажет, насколько эффективно компания собирает долги за поставленные товары.

Уменьшение коэффициента может говорить о том, что:

• Компания увеличила долю неплатежеспособных покупателей.
• Компания приняла решение проводить более мягкую политику с клиентами для завоевания большей доли рынка за счет предоставления более длительных отсрочек платежа своим клиентам. Соответственно, чем ниже указанный коэффициент, тем выше у компании потребность в оборотном капитале, который необходим для увеличения объемов продаж.

Для расчета коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности может быть использована простая формула, которая выглядит так:

Коб = Оп / ДЗсг,

где:

Коб — коэффициент оборачиваемости задолженности дебиторов;

Оп — объем продаж по итогам года (выручка от реализации);

ДЗсг — среднегодовая задолженность дебиторов.

Для определения среднегодовой ДЗ используется следующая формула:

ДЗсг = (ДЗнг + ДЗкг) / 2,

где:

ДЗнг — задолженность по состоянию на начало года;

ДЗкг — задолженность по состоянию на конец года.

О порядке ведения учета дебиторки вы сможете узнать из нашей статьи «Ведение учета дебиторской и кредиторской задолженности».

Период оборота дебиторской задолженности определяется как отношение «дебиторки» к выручке

Рассчитав как быстро произойдет погашение дебиторской задолженности в днях, можно определить усредненный период, необходимый компании для истребования у покупателей долгов. Для его расчета используется формула оборачиваемости дебиторской задолженности, которая выглядит так:

Псб = ДЗсг / Оп × Дн,

где:

Псб — период сбора долгов;

Дн — количество дней в расчетном периоде. Если расчет производится за год, то Дн будет равен 365.

В результате период оборачиваемости дебиторской задолженности определяется как отношение суммы среднегодовой «дебиторки» к объему выручки. Если срок погашения дебиторской задолженности требуется рассчитать в дневном выражении, то в знаменатель добавляется число их в периоде расчета.

Как без погрешностей определить период оборачиваемости дебиторской задолженности?

Для того чтобы рассчитать оборачиваемость дебиторской задолженности с наименьшей погрешностью, следует:

• оставить практику использования значения выручки, очищенной от уплаты косвенных налогов (акцизы, НДС), поскольку дебиторка, как правило, эти косвенные налоги содержит;
• учесть, что выручку от продаж рассчитывают при отгрузке продукции, в то время как оплата за нее производится позже.

Подробнее об отражении в бухучете выручки от продаж читайте в нашей статье «Как отражается выручка в бухгалтерском балансе?».

Как произвести анализ оборачиваемости дебиторской задолженности?

Оборачиваемость дебиторской задолженности (значение в днях) показывает среднюю продолжительность отсрочки платежа, которую компания предлагает своим клиентам-покупателям.

Чем значение оборачиваемости дебиторской задолженности будет меньше, тем эффективнее работает капитал компании, поскольку быстрее высвобождаются средства для новых вложений. Если для оборота используются заемные средства, то уменьшение срока использования этих средств делает их дешевле.

Итоги

Без расчета оборачиваемости дебиторской задолженности компания не сможет выстроить собственную кредитную политику по работе с покупателями. Решение о предоставлении отсрочки платежа и ее продолжительности должно приниматься с учетом всей информации о финансовом состоянии компании и ее стратегических планах.

Проанализировав собственные ресурсы/возможности, и сверив их со своими целями, компания определяет максимальный и минимальный пределы возможной отсрочки платежа покупателями. Это значение впоследствии будет использовано при заключении сделок с ними. Тем самым можно существенно уменьшить срок погашения дебиторской задолженности. 

Подписывайтесь на наш бухгалтерский канал Яндекс.Дзен

Подписаться

Источник: https://nalog-nalog.ru/analiz_hozyajstvennoj_deyatelnosti_ahd/oborachivaemost_debitorskoj_zadolzhennosti_formula/